	보 도 자 료
	보도	2016.6.1.(수) 조간 이후		배포	2016.5.31(화)
책 임 자	금융위 자산운용과장 안 창 국(02-2100-2660)		담 당 자		송 용 민 사무관 (02-2100-2663)
	금감원 자산운용감독실장 오 용 석(02-3145-6700)				김 진 옥 부국장 (02-3145-6702)
	금융투자협회 WM본부장 성 인 모(02-2003-9240)				서 동 수 대 리 (02-2003-9245)

제 목 :“ISA 다모아”에서 ISA 한눈에 비교하고 가입하세요.

■ ISA 가입 및 자산운용 현황과 함께 ISA 상품별 수수료, 수익률을 비교할 수 있는 「ISA 비교공시시스템」(약칭 : ISA 다모아)을 단계적으로 구축하여 투자자가 ISA 상품을 손쉽게 한눈에 비교하고 가입할 수 있도록 하겠습니다.

1단계 : (5.31)	ISA 가입 및 운용현황	+	신탁형 ISA 수수료
		□
2단계 : (6.30)	일임형 ISA 수수료	+	일임형 ISA 수익률
		□
3단계 : (하반기)	신탁형 수수료 계산기	+	투자자 필요 공시항목 추가 등

Ⅰ		추진 배경

□  투자자들에게 ISA 상품별 수수료, 수익률 정보 등을 투명하고 알기 쉽게 제공하는 ISA 비교공시시스템 구축을 추진중

ㅇ  투자자에게는 본인에게 적합한 금융회사 또는 상품을 선택할 수 있도록 필요한 정보를 제공하여 합리적 선택을 지원

ㅇ  금융회사에게는 경쟁적 환경을 조성하여 내실있는 상품설계와 차별화된 자산관리를 유도

□  그간(’16.2~5월) 업계, 학계 등 다양한 전문가로 구성된 “ISA비교공시 실무TF”*를 운영하여 투자자 관점에서 유용한 정보항목과 내용, 투자자가 손쉽게 접근할 수 있는 형식 등에 대한 다양한 의견을 수렴**하였으며,

ㅇ  “ISA T/F 제5차 회의(’16.4.28)”를 통해 비교공시 방안을 확정하여 시스템 구축(금투협회)을 추진해왔음

* 금융위, 금감원, 금투협회, 은행연합회, 은행․증권업계 ISA담당자, 펀드평가사, 자본시장연구원 등

** 수익률 공시시점․산출방식 등 합리적 비교기준 마련 및 영국 ISA 통계 보고서 등 해외사례 등을 참고하여 사용자 친화적인 정보 제공방식을 논의

Ⅱ		정보제공 항목과 형식

◇ “ISA 다모아”는 크게 ① ISA 일반현황, ② 신탁형 상품 비교, ③ 일임형 상품 비교 항목으로 구성되고, 금융투자협회 전자공시사이트를 통해 매월 공시하는 방식으로 운영

1		공시 항목

가. ISA 일반 현황

□ 업권별․계좌유형(일임, 신탁)별․가입유형(일반, 청년 등)별 가입 현황

ㅇ  (일반 가입현황) 업권별(증권, 은행, 보험)․계좌유형별(일임형, 신탁형) 가입자수 및 가입금액

ㅇ  (가입유형 현황) 가입자격과 세제혜택 내용이 다른 일반형, 청년형, 서민형 등 가입유형별 가입자수 및 가입금액

→ 가입자들의 계좌유형 등에 대한 선택․선호 관련 정보 등 ISA 가입여부, 유형 등 선택에 있어 유용한 정보를 제공

일반 가입현황 화면	가입유형 현황 화면

□ ISA 자산운용 현황(자산별 투자비중), 상위 10개 투자자산 정보

ㅇ  (일반 운용현황) 업권별․계좌유형별로 ISA 계좌의 자산이 예금, 펀드, 파생결합증권 등 투자대상 자산에 배분되어 운용되는 금액 및 비중

ㅇ  (Top10 운용자산) 계좌유형별로 투자되고 있는 상위 10개 자산의 전체 평가금액 및 비중과 전월대비 증감율

→ 금융회사(일임형)나 다른 투자자(신탁형)의 자산배분 유형 등을 제공하여 투자자들이 자신의 ISA자산 배분에 참고할 수 있도록 지원

나. 신탁형 상품 비교 공시 : 신탁수수료, 수수료 계산기

□  투자자가 직접 투자자산을 선택하는 신탁형의 특성*을 감안할 때 투자자의 금융회사 선택시 중요 기준은 투자시 발생하는 비용

* 신탁형은 기본 구조상 개별 투자자의 선택에 따라 개별 계좌 수익률(현재 가입 금융회사 인터넷홈페이지를 통해 조회 가능)이 다르고 금융회사별 신탁형 계좌 수익률은 이러한 개별 계좌 수익률을 가중평균한 것에 불과해 금융회사의 운용능력을 나타내는 지표로 보기 어려움 → 수익률을 비교공시 대상에 포함하는 것은 적절하지 않음

ㅇ 금융회사별 신탁보수 및 편입상품별 비용 : 금융회사별로 신탁보수 및 편입 상품별 보수‧수수료(해당 금융회사 보수, 외부지급 보수) 정보 제공

신탁형 수수료 비교공시 화면

→ 투자자가 금융회사별로 전반적인 수수료 수준을 한 눈에 비교할 수 있도록 하여 수수료 비교를 통한 상품선택을 지원

ㅇ  “신탁형 수수료 계산기” 도입 : 투자자가 편입자산 및 비중을 직접 입력하면 가입시 부담하게 되는 총 수수료를 제시하고 금융회사별로 비교

→ 개별 투자자가 총 수수료 수준을 용이하게 계산할 수 있고 금융회사별 비교 가능

신탁형 수수료 계산기(예시)

※ 계산기 이용방법

(1) 투자자가 <Input>화면에 편입상품(예 : 00펀드) 및 투자비중(예 : 10%)을 입력

* 아직 구체적인 투자자산을 결정하지 못한 투자자는 자산유형(예시 : 주식형펀드, 예․적금 등) 및 비중을 선택하여 조회 가능

(2) “검색” 버튼 클릭

(3) <Output>화면에 투자자가 입력한 자산을 편입가능한 금융회사별로 신탁보수, 개별 상품 보수 및 수수료와 이를 합산한 총 수수료가 나타남

다. 일임형 상품 비교공시 : MP별 총수수료, MP별 운용수익률

□  금융회사가 제시한 모델포트폴리오(MP)에 따라 투자판단을 일임받아 운용하는 일임형의 특성을 감안할 때, 투자자의 금융회사 선택시 중요 기준은 부담하는 총비용과 운용수익률

ㅇ  MP별 총수수료 수준 : MP별 핵심전략, 자산별 배분비중을 소개하고 고객이 부담하는 총 수수료 수준을 비교공시

일임형 ISA 현황 및 수수료 비교공시 화면(예시)

ㅇ  MP별 운용수익률 : MP별 대표수익률*을 기간(과거 3·6·9개월, 1·2·3년간)별로 비교

* 거치식으로 투자후 금융회사의 운용방침에 따라 자산운용이 이루어진 경우를 가정한 가상수익률 → 금융회사간 운용능력을 비교하기 위한 지표로, 개별 투자자의 실제수익률은 납입시점 및 투자자의 운용 개입 여부 등에 따라 차이가 있을수 있음

일임형 ISA 수익률 비교공시 화면(예시)

→ 투자자가 부담하게 된 MP별 총 수수료 수준, 금융회사가 제시한 MP에 대한 운용 성과를 비교할 수 있는 정보를 제공

□  특히, 수익률 비교를 용이하게 하기 위해 투자자가 임의의 기간(예 : 자신이 실제 투자한 기간)을 설정하는 경우 당해 기간의 MP별 대표수익률을 조회할 수 있는 기능도 제공

→  기존 투자자들이 동일한 기간 동안의 자신의 실제수익률*과 금융회사의 대표수익률을 용이하게 비교 가능

*  투자자가 선택한 납입방식(거치식, 적립식), 투자자의 운용지시 결과 등이 반영된 것으로, 가입 금융회사 인터넷 홈페이지를 통해 조회 가능

2		공시 방식

□  (공시주체) 금융투자협회가 금융회사별 자료를 취합하여 공시

□  (공시주기) 매월(매월말 기준 정보를 익월 공시)

□  (공시장소) 금융투자협회 전자공시서비스 사이트(dis.kofia.or.kr) 내 ISA다모아 메뉴(“isa.kofia.or.kr"로 직접 접속 가능)

Ⅲ		공시 일정

□  전산개발 소요기간, 공시 정보의 지속성·신뢰성 등을 감안하여 공시항목을 나누어 단계적으로 공시 시행

ㅇ 1단계(5.31) : ISA 가입 및 자산운용 현황과 신탁형 ISA 수수료 비교공시 시행

ㅇ 2단계(6.30) : 일임형 ISA 수수료 및 수익률 비교공시 시행

- 수익률의 지속성, 신뢰성을 감안하여 3개월 이상의 기간 수익률부터 공시함에 따라 일임형 ISA가 출시된 날(3.14)로부터 3개월이 경과된 이후부터 공시 시작

- 다만, 금융회사별로 일임형 ISA 출시 시기가 다른 점을 고려하여 3.14일부터 출시한 증권사는 6월말부터, 4.11일부터 출시한 은행 및 일부 증권사들은 7월말부터 공시 (이후 매월 공시)

ㅇ 3단계(하반기) : 전산개발이 필요한 신탁형 수수료 계산기 추가, 제도 운영과정에서 투자자 수요가 있는 공시항목, 시스템 이용자의 피드백을 반영하여 이용편의성 제고 등

ISA 비교공시 세부 정보 및 추진 일정

구분		세부 공시항목		공시 정보		공시일정
가입 현황		업권별 가입 현황		유형별(신탁/일임) 가입자수, 가입금액		5.31
		가입유형별 현황		일반, 청년, 서민형 등 가입 현황
운용 현황		운용현황 총괄		업권(유형)별 편입자산군 비중‧금액		5.31
		Top 10 운용자산		상위 10개 세부 편입자산군 비중‧금액
신탁형 수수료 비교공시		신탁형 ISA 수수료 현황		편입자산별 신탁보수, 상품보수‧수수료		5.31
		수수료 계산기		편입자산‧비중 입력시 회사별 수수료 계산		하반기
일임형 비교공시		일임형 ISA 현황‧수수료		MP별 핵심전략, 자산 비중, 수수료 등		6.30
		MP 수익률 비교공시		3‧6‧9월‧1‧2‧3년, 설정이후 수익률 등
		임의기간 수익률 조회		임의기간을 설정하여 수익률 조회

Ⅳ		향후 계획

□ 1단계 비교공시에 이어 “ISA 다모아” 단계별 구축일정에 맞추어 차질없이 진행

ㅇ  접근성 제고를 위해 각 금융회사 홈페이지 등에 퀵링크(배너) 신설, 포털사이트에 검색 우선순위 등록 등도 추진

□ 또한, ISA 계좌이전 제도도 예정대로 준비하여 비교공시 시스템과 함께 경쟁적 시장 환경을 조성

ㅇ  계좌이전 제도가 비교공시 2단계 오픈 일정에 맞추어 시행될 수 있도록 6월중 관련 시스템 구축을 목표로 추진

	☞ 본 자료를 인용 보도할 경우 출처를 표기해 주십시오. http://www.fsc.go.kr	금융위원회 대 변 인 prfsc@korea.kr